Problemas FIFO y LIFO en la contabilidad de inventario

De acuerdo con los principios de contabilidad generalmente aceptados y el código fiscal de los EE. UU., Las empresas pueden optar por adoptar el supuesto de flujo de costo de inventario FIFO o LIFO. FIFO, que significa primero en entrar, primero en salir, supone que el costo de los bienes que ingresan primero al inventario son los primeros en ser liquidados a través del costo de los bienes vendidos en la cuenta. LIFO, o último en entrar, primero en salir, asume que el artículo más reciente que ingresa al inventario es el primero en ser liquidado. Debido a que ambos métodos tienen ventajas y desventajas, comprender estas fortalezas y debilidades puede ayudarlo a elegir la suposición de costo-flujo correcta para su negocio.

Requisitos de la Ley de Impuestos

Aunque tanto el LIFO como el FIFO están permitidos bajo el Código de Ingresos Internos, las leyes tributarias requieren que si el LIFO se usa para fines tributarios, también debe usarse para la información financiera. Para algunas empresas, esto puede resultar problemático. En periodos de alza de precios, las compañías que usan LIFO minimizan la obligación tributaria. Sin embargo, estas empresas también minimizan el ingreso neto. Esto podría hacer que una empresa no cumpla con un nivel mínimo de rentabilidad bajo un acuerdo de préstamo o no cumpla con las previsiones de un analista.

Informes financieros internacionales

En muchas jurisdicciones extranjeras, LIFO no es un método contable permitido para el inventario. Para una compañía que está considerando expandirse en el extranjero, esto podría tener un impacto significativo en la información financiera. Por ejemplo, digamos que una compañía usa LIFO tanto para fines de libros como de impuestos en los Estados Unidos, pero está considerando la expansión a un país donde no está permitido LIFO. En este caso, la compañía tendría que mantener un conjunto de registros de inventario para informar sobre una base LIFO para la legislación fiscal de EE. UU. Y la información financiera nacional y otra para la información internacional. Esto es engorroso y costoso.

Capas LIFO

A medida que cambian los costos de inventario, porque el último en entrar, el primero en salir también implica que el costo de los primeros productos también es el costo de los últimos productos, se forman las capas LIFO. Las capas LIFO son costos de productos que nunca se han liquidado del inventario y se mantienen a costos anacrónicos debido a que la compañía nunca usó completamente todo el inventario disponible. Por ejemplo, una compañía que utiliza el método LIFO, fundada en 1900 y que siempre tiene 100 unidades de producto a la mano, llevará ese producto al costo en los libros de la compañía al costo original de 1900. Debido a que el flujo físico de bienes no tiene que coincidir con la contabilidad, las capas pueden construirse aunque el artículo real al que se refieren los registros contables se vendió hace años.

Liquidación LIFO

Una consecuencia de tener problemas de capas de LIFO es que cuando las capas se liquidan, el costo del producto de la compañía se reduce artificialmente y, a veces, sustancialmente. Esta es una espada de doble filo. Los ingresos netos aumentan, lo que aumenta las ganancias de la compañía, pero esto también aumenta los gastos de impuestos sobre la renta. Si las empresas caen inesperadamente en una capa de costos mucho más baja, las implicaciones fiscales pueden ser drásticas.